Le migliori società di gestione patrimoniale

by Mark Kolakowski

Queste 10 aziende generano profitti significativi

Quando sei in procinto di selezionare la migliore società di gestione patrimoniale per cui lavorare, un modo ragionevole per restringere il campo è concentrarsi sulle migliori aziende in termini di redditività. La gestione patrimoniale offre tradizionalmente un flusso di ricavi e profitti molto più stabile rispetto alle operazioni di investment banking e di negoziazione titoli piuttosto volatili e ciclici.

Questo elenco dei migliori concorrenti in questo campo è classificato in base all'importo dell'utile ante imposte generato dalle loro divisioni di gestione patrimoniale. Sebbene la definizione del mercato della ricchezza sia altamente elastica e possa variare a seconda delle imprese, una variante generalmente accettata include clienti con almeno $ 1 milione in attività finanziarie, ma molte aziende abbassano il livello a $ 250.000.

01 UBS

UBS genera circa $ 3 miliardi di profitti al lordo delle imposte derivanti da attività di gestione patrimoniale, esclusi gli oggetti straordinari per perdite commerciali non autorizzate. Ciò rappresenta oltre la metà dell'utile prima delle imposte complessivo dell'impresa nel suo insieme.

Mentre UBS è stata nelle notizie finanziarie per il taglio aggressivo dei costi e degli organici negli ultimi anni, queste iniziative mirano a ridurre l'investimento bancario e il commercio di titoli al fine di porre maggiore attenzione e enfasi sulla gestione patrimoniale.

UBS ha una grande presenza tra i clienti della gestione patrimoniale nelle Americhe, con circa la metà di tutte le sue risorse di gestione patrimoniale provenienti da clienti nell'emisfero occidentale. Circa il 10 percento delle attività proviene da clienti svizzeri e il 25 percento da altri europei.

02 Bank of America

Una vendita allo scoperto Bank of America è una cosa rara. © Big Stock Photo

Bank of America è la società madre di Merrill Lynch e comprende anche le sue divisioni US Trust e Bank of America Private Wealth Management nella sua segment reporting per Global Wealth and Investment Management. Merrill Lynch e Morgan Stanley sono in stretta concorrenza per la più grande forza di consulenti finanziari nel mercato statunitense con oltre 15.000 ciascuno, ma Merrill Lynch ha i consulenti finanziari più produttivi. Hanno una media di $ 1 milione di entrate ciascuno.

03 Wells Fargo

Wells Fargo è al terzo posto con oltre $ 2 miliardi di profitti pre-tasse sulla gestione patrimoniale. Le sue operazioni bancarie sono così grandi che questo rappresenta meno del 10 percento del totale aziendale. L'acquisizione di Wachovia ha reso Wells Fargo un importante attore nazionale nell'attività di intermediazione mobiliare.

04 Credit Suisse

Il Credit Suisse guida il settore per quanto riguarda la percentuale di profitti totali al lordo delle imposte originati dalla gestione patrimoniale: un robusto 75 percento. Importante attore nel private banking e nell'intermediazione mobiliare, il Credit Suisse vanta anche una diversificata gestione patrimoniale.

05 JPMorgan Chase

JPMorgan Chase è una fusione di Banc One, Chase Bank e banca d'investimento di vecchia data Wall Street e società di gestione patrimoniale JP Morgan & Co. Guadagna circa $ 1,5 miliardi di profitti prima delle tasse dalle attività di gestione patrimoniale, che rappresentano circa il 6% del il totale dell'azienda.

06 Morgan Stanley

Le operazioni di gestione patrimoniale di Morgan Stanley sono state notevolmente migliorate nell'ambito dell'acquisizione di Smith Barney di Citigroup. La divisione di gestione patrimoniale contribuisce oltre il 50 percento dell'utile prima delle imposte. Morgan Stanley ha aumentato la sua partecipazione azionaria nell'ex Smith Barney al 100% della proprietà.

07 HSBC

HSBC è un gigante bancario globale che guadagna quasi $ 1 miliardo di profitti prima delle tasse dalla gestione patrimoniale, ma che rappresenta solo un modesto 5% dei suoi guadagni totali.

08 Deutsche Bank

Deutsche Bank è una banca con sede a Francoforte che guadagna circa l'8% dei suoi profitti complessivi prima delle tasse dalla gestione patrimoniale, o poco meno di $ 500 milioni.

09 Barclays

Con sede a Londra, Barclays genera circa $ 400 milioni in profitti pre-tasse dalla gestione patrimoniale, o circa il 7 percento della sua linea di fondo complessiva.

10 BNP Paribas

L'unità Wealth Management BNP Paribas è stata nominata la migliore banca privata in Francia e la migliore banca a livello mondiale per servizi filantropici, secondo i Global Private Banking Awards, organizzati congiuntamente dalle riviste The Banker e Professional Wealth Management .

L'impresa riporta quasi $ 300 milioni in profitti di gestione patrimoniale prima delle tasse per circa il 3 percento del totale dell'azienda.

Influenze sui profitti

I profitti attribuiti alle divisioni di gestione patrimoniale di queste imprese possono essere fortemente influenzati dalle politiche e dalle procedure interne di determinazione dei prezzi di trasferimento. Le probabilità sono che le transazioni originate da clienti di gestione patrimoniale possano contribuire a profitti significativi attribuiti ad altre divisioni di queste aziende, come l'investment banking e il commercio di titoli.